Mercados con Rendimiento Variado ante Datos Económicos y Nuevos Desarrollos en el Sector Cripto: Entre Moderación Inflacionaria y Movimientos Regulatorios
Los mercados exhibieron un desempeño mixto, aunque inicialmente se encontraban positivos impulsados por una agenda económica favorable tanto en EE. UU. como en a E. Z. En EE. UU., el ingreso y gasto personal empataron su crecimiento al expandirse 0.2% m/m, en ambos casos en línea con lo esperado, mientras que el deflactor del gasto (inflación PCE) creció 3.0% a/a, su menor variación desde junio, pero mensualmente se estancó. Ello confirma que tanto la inflación como la actividad continúan moderándose y alimentan la expectativa de que la Fed ya no pueda seguir endureciendo su postura monetaria. Por otro, se conoció la inflación al consumidor en la E. Z., la cual, tanto en el índice como en el subyacente se desaceleró más de lo esperado, e incluso, en el general, marcó un mínimo de más de dos años, lo que también le resta margen de maniobra al BCE. A nivel local se conoció la tasa de desempleo para octubre, que se moderó a 2.6% (cifras ajustadas), consiguiendo así un nuevo mínimo histórico, aunque en gran medida por la menor participación laboral, que pasó a 60.1% desde el 60.1%. También fueron relevantes la publicación del Beige Book de la Fed, donde los contactos empresariales confirmaron que la actividad económica se está desacelerando especialmente por un menor gasto discrecional, y, en consecuencia, la inflación también se está moderando. Así mismo, se conoció el Informe del Banxico, donde se revisaron favorablemente los pronósticos del PIB para este y el próximo año, y confirmaron que la tasa de interés se mantendrá en su nivel actual por un tiempo prolongado. En cuanto a las criptomonedas, lo que más destaca es que cabilderos del Departamento del Tesoro de EE. UU. están buscando en el Congreso que los legisladores aprueben nuevas facultades para que el Gobierno pueda investigar transacciones criptográficas y sancionar delitos relacionados a la industria más allá de las fronteras de su país, lo que podría devenir en un mayor control regulatorio a las empresas del sector. Binance anunció que finalizará el soporte para su moneda estable, el BUSD, el 15 de diciembre, luego que en agosto adelantara que lo haría “gradualmente” después de que se ordenara a Paxos, la compañía que realmente la emitió, que dejará de acuñar la moneda en febrero.
Impulsos Positivos en los Mercados Globales y Tendencias Regulatorias en Criptomonedas: Análisis de Indicadores Económicos y Desafíos Regulatorios
Si bien se mantienen los movimientos algo acotados, los índices accionarios retoman hoy su desempeño positivo, impulsados por una agenda económica favorable: en primer lugar, la inflación al consumidor en Alemania creció 3.2% a/a durante noviembre, por debajo del 3.5% esperado y del 3.8% anterior, y registró así su menor variación anual desde julio de 2021. En segundo lugar por la primera revisión del PIB de EE. UU. al 3T23, que se ajustó a 5.2% t/t a., vs 4.9% estimado en la cifra preliminar, donde si bien el consumo se ajustó a la baja, la inversión lo hizo al alza. Ello compensa parcialmente la actualización de los estimados del PIB mundial de la OCDE, donde el Organismo confirmó una desaceleración en 2024, y sugirió a los principales bancos centrales mantener sus posturas restrictivas por más tiempo y hasta que la inflación converja a sus metas. Finalmente destacó la divergencia entre algunos miembros de la Fed, especialmente entre los gobernadores M. Bowman y C. Waller, pues la primera no descarta un incremento más en la tasa de interés en caso de que la inflación se estanque antes de llegar a su meta, mientras que el segundo opina que las tasas se encuentran en un nivel apropiado. En cuanto a las criptomonedas, lo que más destaca es que A. Enria, presidente del consejo de supervisión del Banco Central Europeo, opinó que si una empresa de criptomonedas comienza a actuar como un banco, debería regularse como tal, sugiriendo un mayor endurecimiento regulatoria. En su segunda ronda de financiamiento, la plataforma de activos digitales Coinchange recauda 10 millones de dólares para escalar el servicio de rendimiento API; en la ronda destacó la participación de Spirit Blockchain, Good News Ventures, y Atoia Ventures. De acuerdo con un reporte de Bloomberg, el criptoexchange Zipmex propone pagar a sus acreedores 3.35 centavos por dólar, en su última propuesta de reestructuración.
Reactivación de los Mercados Tras el Feriado y Avances en el Sector Cripto: Perspectivas Positivas en Medio de Tensiones Globales y Regulaciones
Si bien los mercados accionarios hoy reanudaron sus operaciones tras el feriado del Día de Acción de Gracias, aunque cerraron a medio día, lo que mantuvo los movimientos de los mercados muy acotados. Pese a ello, los movimientos fueron ligeramente positivos, impulsado en primer lugar por el inicio de la tregua de cuatro días entre Hamas e Israel para el intercambio de prisioneros, que podría suponer el inicio de un alto al fuego permanente, y por otro, gracias a las declaraciones menos restrictivas de C. Lagarde en sus comentarios de ofreció esta mañana, donde insinuó el fin del ciclo de alzas. En la agenda económica sólo se conoció el Igae de México para septiembre que creció 3.3% a/a y 0.6% m/m, en ambos casos por arriba de lo esperado, cerrando así con fuerza el 3T23. El dato estuvo acompañado por el dato revisado del PIB al 3T23, que se mantuvo sin cambios en 3.3% a/a. En cuanto a criptomonedas lo más importante es el documento de análisis de JP Morgan en el que se concluye que el acuerdo de Binance con las autoridades estadounidenses es positivo tanto para las criptomonedas como para el intercambio, pues supondría una reducción significativa de un riesgo sistémico potencial que emana de un hipotético colapso de Binance, y refuerza un cambio continuo hacia entidades e instrumentos criptográficos regulados que ha sido el objetivo de las autoridades estadounidenses después del colapso de FTX. La empresa de inversión de Hong Kong Victory Securities anunció que obtuvo una licencia de comercio minorista de criptomonedas, reflejando el crecimiento de la industria en ese país pese a lo que pasó con empresas como 3AC.
Impactos Políticos y Económicos en los Mercados Globales: Desde la Inactividad en Wall Street hasta las Innovaciones en Criptomonedas
Los mercados accionarios en EE. UU. permanecen cerrados por el feriado del Día de Acción de Gracias, por lo que el volumen de operaciones en otras regiones y otros mercados se mantendrán acotados. Particularmente en Europa, los movimientos tuvieron tendencia negativa debido a las posibles consecuencias del triunfo del partido de extrema derecha en las elecciones parlamentarias de Países Bajos, que entre sus propuestas se encuentra incluso un referendum para abandonar la Unión Europea, por un lado, y por otro, los datos del PMI manufacturero de la E. Z. que se ubicó en contracción por sexto mes consecutivo. En la agenda económica local, se conoció la inflación al consumidor para la 1Q de noviembre que pasó de 4.25% a/a a 4.32%, en mayor medida por el rebote en el componente no subyacente; dentro del subyacente se moderaron tanto las mercancías como los servicios, posiblemente por un efecto estacional (Buen Fin). En cuanto a las criptomonedas, lo que más destaca es que el banco Raiffeisen de Austria implementará el comercio de criptomonedas para clientes minoristas en enero en asociación con Bitpanda. El criptoexchange KyberSwap sufrió un ataque donde le robaron cerca de 50 millones de dólares; los administradores pidieron a los usuarios que retiren todos los fondos como medida de precaución, previo a que se inicien las negociaciones con el atacante.
Mercados en Ascenso y Desafíos en Criptomonedas: Un Vistazo a las Dinámicas Globales y la Influencia de Eventos Clave
Los mercados están rebotando de forma generalizada, e incluso, el Nasdaq cotiza en niveles cercanos a su máximo de cinco años, ello tras su corrección previa, es decir, en parte es un movimiento natural, aunque sí existen elementos favorables que impulsan a los índices esta mañana, en primer lugar, por el acuerdo entre Hamas e Israel, que lograron un acuerdo para el intercambio de rehenes y pactaron un alto al fuego, lo que podría suponer el inicio de una desescalada en el conflicto, por otro lado, porque en las minutas de la Fed que se conocieron ayer por la tarde no hubo sorpresas negativas y su tono estuvo en línea con la postura que el mercado ya tiene descontada. Y todo ello se concreta en un entorno de escasa información adicional previo al feriado del Día de Acción de Gracias. En cuanto a la agenda económica, las nuevas solicitudes del seguro de desempleo de EE. UU. se moderaron más de lo previsto y anotaron su menor nivel varias semanas, y en México, las ventas al menudeo de septiembre crecieron 2.3% a/a, pero se contrajeron 0.2% m/m, sumando tres caídas consecutivas. En cuanto a las criptomonedas, ayer, CZ se declaró culpable de los cargos que se le imputaban sobre lavado de dinero y presentó su renuncia como CEO de Binance, ello como parte de acuerdo con la SEC de EE. UU. a cambio de pagar sólo la multa y evitar un cierre total de la compañía. Dichos cambios en la compañía afectaron la liquidez de la cartera de pedidos de Binance, complicando las condiciones comerciales para los grandes comerciantes. De acuerdo con la agencia de análisis Bernstein, Binance no perderá su dominio internacional luego de ese choque. La rama canadiense del gigante consultor KPMG se está asociando con la firma de análisis blockchain Chainalysis para ayudar a las empresas a combatir la amenaza cada vez mayor del fraude y las actividades delictivas en el sector de activos digitales.
Toma de Utilidades y Cierre de Bittrex Global: Impacto en los Mercados y Criptomonedas
En un entorno de esca información económica, los mercados exhiben un desempeño negativo en primer lugar por una toma de utilidades tras las fuertes alzas observadas en jornadas previas (índices se acercan a sus índices máximos y se esfuerzan por marcarlos antes de que acabe el año); pero también porque en las últimas minutas de la Fed, que se conocerán más tarde, podría haber señales de que algunos miembro sean menos laxos a como lo esperan los mercados actualmente. No habrá operaciones en EE. UU. el jueves por el feriado de Thanksgiving, y el viernes el volumen de operación se mantendrá acotado porque muchos inversionistas suelen tomarse el puente. En México habrá indicadores como la inflación, el Igae, las ventas al menudeo, y también se conocerán las últimas minutas de Banxico. En cuanto a las criptomonedas, lo que más destaca es que en las primeras horas de este lunes, el exchange de criptomonedas Bittrex Global anunció el cierre de sus operaciones, a tan sólo pocos meses después del cierre de su filial estadounidense; las operaciones en la plataforma se detendrán el 4 de diciembre y la compañía instó a los clientes a completar todas las transacciones necesarias, pues después de esa fecha, sólo estarán disponibles los retiros. La empresa no explicó los motivos de la decisión.
Resumen Semanal: Finanzas Globales y Criptomonedas en Foco – Datos y Tendencias Clave.
Análisis de Mercados y Economía: Desde la Cumbre EE. UU.-China hasta el Impacto de la Fed y Construcción de Viviendas Luego de una semana con demasiados catalizadores (datos de inflación, ventas minoristas, producción industrial, cumbre entre los Presidentes de EE. UU. y China, declaraciones de algunos miembros de la Fed, aprobación del incremento en el techo de la deuda), este último día se lo toman con más calma y se limitan a asimilar los comentarios de más miembros de la Fed, y los datos de inicios de casas y permisos de construcción para octubre en EE. UU., de los cuales no hubo mayor sorpresa al crecer 1.1% y 1.9%, respectivamente. Los inversionistas también se preparan para una semana bastante laxa, atravesada por el feriado de Thnaksgiving. En cuanto a los Presidentes regionales, ayer L. Mester de Cleveland, mencionó que se necesita más evidencia para confirmar que la inflación sí está convergiendo hacia su meta, aunque dichos comentarios restrictivos no tuvieron incidencia en la curva de rendimientos ni ayer ni hoy. Criptomonedas y Sistema Financiero: Desafíos en la Adopción Según Mastercard. En cuanto a las criptomonedas, lo que más destaca es que, de acuerdo con un reporte de Mastercard, los clientes y usuarios del sistema financiero siguen sintiéndose muy cómodos con el dinero actual como para adoptar las CNBC, lo que podría retrasar ese tipo de propuestas.
Últimas Noticias Financieras: Dow Jones Retrocede y Criptomonedas Bajo Revisión Fiscal en EE. UU.
Dow Jones Retrocede y Tensiones Geopolíticas: Impacto en los Mercados Financieros. Los mercados exhibieron un desempeño negativo durante la sesión, aunque más por una corrección natural que por un tema fundamental. Particularmente el promedio industrial Dow Jones cayó con mayor fuerza que sus otros pares, reaccionando al mal dato de la producción industrial de EE. UU. de octubre, que se contrajo el doble de lo que se esperaba (-0.6% vs -0.3%), y la cual sería su peor caída desde junio. Ello opaca el único factor positivo que sucedió en la sesión: la aprobación de la iniciativa de ley en el Senado de EE. UU. para financiar al gobierno hasta finales de enero, y con lo que se evitaría el cierre de gobierno; se espera que mañana se envíe a J. Biden para su promulgación. En cuanto a la reunión de los Presidente de EE. UU. y China, hubo pocos acuerdos, pero encaminados a aliviar las tenciones geopolíticas entre los dos países, tal como se esperaba. Criptomonedas Bajo Revisión Fiscal en EE. UU. y Plan de CBDC en Singapur. En cuanto a las criptomonedas lo que más destaca es que un grupo de legisladores estadounidenses bipartidistas ha instado al Tesoro a revisar su régimen fiscal propuesto para los activos digitales, respaldando a los representantes y abogados de la industria que han considerado como una extralimitación peligrosa e inadecuada. La Autoridad Monetaria de Singapur (MAS) planea emitir una CBDC para la liquidación mayorista, como parte de un plan más amplio de iniciativas destinadas a ampliar las pruebas de tokenización de activos y establecer la infraestructura para un dólar de Singapur digital.
Tendencias del Mercado y Cripto: Análisis Global y Avances en Tecnología Financiera.
Mercados en Ascenso: Impulso Económico en China y EE.UU. y Efectos de la Cumbre Sinoamericana. Si bien los mercados crecen menos de lo que lo hicieron ayer, lograron extender su desempeño positivo, impulsados por diversas razones, en primer lugar por la agenda económica favorable en China (tanto la producción industrial como las ventas al menudeo superaron sus expectativas en octubre, al crecer 4.6% y 7.6%, respectivamente), EE. UU. (inflación al productor cayó 0.5% m/m vs 0.1% esp.; ventas minoristas cayeron 0.1% cuando se esperaba un retroceso del 0.3%, pero con el grupo de control creciendo 0.2%), y R. U. (inflación al consumidor bajó a 4.6% a/a, su menor expansión en dos años, con el índice subyacente moderándose a 5.7%, en ambos casos más de lo esperado). Por otro lado, también favoreció el anuncio del BPC que inyectó 200 mmdd al sistema financiero mediante una línea de crédito de mediano plazo, la mayor inyección en siete años, y con lo que buscan estimular la economía. Además, hoy se llevará a cabo la reunión entre los Presidente de China y EE. UU., donde si bien los acuerdos pueden ser limitados, se esperan que se alivien las tensiones en las relaciones sinoamericanas. Así mismo, la aprobación de una iniciativa para financiar al Gobierno hasta principios de enero en la Cámara de Representantes, y con lo que se evitaría un cierre de Gobierno, también esclarece el panorama. Finalmente, los resultados positivos de minoristas en EE. UU., también aportan algo de certeza (Target). Todo ello, acorta las reacciones a los comentarios algo restrictivos del VP de la Fed, P. Jefferson, quien alertó que la inflación aún enfrenta un entorno altamente incierto, lo que podría justificar una respuesta de política más contundente, mientras que el Presidente de la Fed de Chicago se limitó a reconocer que la inflación se ha moderado sin que la inflación repunte. Avances en Criptomonedas: Declaraciones del FMI y Nuevas Tokenizaciones Revolucionan el Sector. En cuanto a las criptomonedas lo que más destaca fueron las declaraciones de la Directora del FMI, K. Georgieva, quien consideró que el sector público debería seguir preparándose para el despliegue de CBDC, pues podría reemplazar el efectivo y ofrecer resiliencia monetaria. El token DYDX avanza significativamente antes del desbloqueo masivo de 500 mdd en esa moneda. JPMorgan y Apollo tokenizaron ciertos fondos, con el propósito de evaluar la viabilidad de esa tecnología.
Tendencias del Mercado: Inflación de EE. UU. Impulsa Optimismo Financiero y Expectativas de la Fed.
Los mercados operaron favorablemente, impulsados por la publicación de la inflación al consumidor de EE. UU. para octubre, el cual se desaceleró de 3.7 a 3.2% a/a (3.3% esperado), ante una caída en energéticos; el subyacente (4.0%) quedó marginalmente debajo de lo previsto (4.1%), pues alimenta la expectativa de que la Fed ya no tenga que efectuar el último incremento en la tasa de interés, e incluso de que comience a recortarla el próximo año. Por otro lado, también serán relevantes las declaraciones de algunos funcionarios de la Fed, que abonarán a la discusión sobre los siguientes pasos del Instituto. Desde luego que la visita de X. Jinping a EE. UU. también es sumamente relevante, sobre todo por el deterioro en las relaciones sinoamericanas de los últimos años, lo que hace de esta una oportunidad para limar asperezas. Así mismo, en el frente político, hoy se tiene programada una votación en la Cámara de Representantes sobre una iniciativa para extender el financiamiento previo a que se agoten los recursos del Gobierno Federal, lo que podría suceder el 17 de noviembre.
